Что нужно знать об ограниченных грантах на акции

Если вам повезло получить от вашей фирмы ограниченный грантовый грант (часто называемый блоками ограниченного запаса или RSU) в качестве стимула для вступления или удержания, вы должны понимать основы этого преимущества. Условия, связанные с передачей прав на акции и ценами на эти акции, могут повлиять на принятие вами решения о налоговом планировании, а также на текущую занятость.

Гранты с ограниченным запасом акций

Когда работодатель предлагает вам акции компании, но накладывает ограничения на вашу возможность доступа к ним или их монетизации, считается, что они ограничены. Эти гранты часто используются в технологиях, быстроразвивающихся и крупных устоявшихся фирмах как средство найма или удержания ключевых сотрудников.

Общие ограничения работодателя

Наиболее распространенной формой ограничения, налагаемого на эти вклады работодателем, является задержка доступа к фактическим акциям через процесс, называемый передачей прав. Рассмотрим сценарий, при котором вас нанимают и предлагают 500 акций, но на передачу вам требуется три года с даты вашего найма. В этой ситуации вы не сможете прикоснуться к акции в течение трех лет. Если вы покидаете фирму до трехлетней отметки, ваши акции будут возвращены компании. Существует множество форматов, которые работодатели могут использовать, чтобы передать право собственности сотрудникам на акции.

Что произойдет, если вы уйдете до своего жилета

Этот пункт стоит избыточности. Если вы уйдете до того, как получите право на получение ограниченного пакета акций, вы потеряете способность приобретать акции. Эта выгода, по сути, будет бесполезна для вас.

Ограниченная акция против грантовых опционов

Оба имеют период наделения правами; Разница в конце этого периода. Когда опцион на акции предоставляется, у вас есть возможность купить или не купить акцию по определенной цене (страйк-цена). Вы не владеете акциями компании, пока не воспользуетесь опцией и не приобретете акции. Как только вы покупаете его, вы можете делать с ним все, что захотите, в том числе продавать. Когда присуждена ограниченная акция, вы владеете акциями и можете делать с ними все, что захотите.

Что лучше?

Ответ на этот вопрос: «Это зависит». Как правило, если цена акций растет, опционы могут быть предпочтительнее. Вы можете продавать как по более высокой рыночной стоимости, но с опционами на акции вам не нужно было совершать покупку до тех пор, пока цена акций не достигнет точки, в которой вы хотели продать. В качестве альтернативы, если цена акции остается неизменной или имеет тенденцию к снижению, ограниченная акция может быть лучше, поскольку вы владеете акцией. Ваши неиспользованные опционы не имеют никакой ценности, и если цена акции ниже цены исполнения, они фактически описываются как «под водой». Акция, конечно, имеет определенную стоимость, если она не падает до нуля.

Налоговые соображения

Возможно, ваша ограниченная субсидия на акции запустит налоговое обязательство на дату перехода, независимо от того, продали ли вы акции или нет. Обязательно проконсультируйтесь с квалифицированным бухгалтером или адвокатом о последних правилах налоговых последствий вашей конкретной награды.

Суть

Для вас важно понимать все условия и налоговые последствия вашей конкретной выгоды. Оба варианта грантов и ограниченные гранты акций могут быть отличным средством для создания богатства с течением времени. Однако в финансах нет такого понятия, как бесплатный обед. Определенные ограничения будут определять, когда и как вы получите доступ к гранту, и налоговые последствия всегда будут значительными при оценке этих взносов работодателя.

Обновлено Art Petty